Mang 101% vốn đi gửi tiết kiệm và đầu tư tài chính

Tổng công ty Du lịch Hà Nội (Hanoitourist Corporation) thành lập ngày 01/6/2004. Tổng công ty hoạt động, và quản lý theo mô hình Công ty mẹ - Công ty con, trong đó Công ty du lịch Hà Nội (Hanoitourist) làm Công ty mẹ và một số công ty du lịch trên địa bàn Thủ đô là công ty thành viên và trực thuộc.

Công ty Du lịch Hà Nội - Công ty mẹ - (tiền thân là Chi nhánh của Công ty Du lịch Việt Nam) được thành lập năm 1963. Đến ngày 13/7/2010, UBND Thành phố Hà Nội đã ký Quyết định số 3460/QĐ-UBND chuyển đổi Công ty mẹ - Tổng công ty Du lịch Hà Nội thành Công ty trách nhiệm hữu hạn (TNHH) một thành viên.

Tổng công ty Du lịch Hà Nội ngày nay đã trở thành doanh nghiệp lớn mạnh, bao gồm gần 40 đơn vị trực thuộc, công ty thành viên, công ty cổ phần, công ty liên doanh liên kết với trong và ngoài nước, có gần 6.000 cán bộ công nhân viên.

Tại ngày 31/12/2021, vốn chủ sở hữu tại Hanoitourist đạt 2.887 tỷ đồng. Đáng chú ý, dòng vốn Hanoitourist không được công ty trực tiếp đưa vào sản xuất kinh doanh mà được gửi vào ngân hàng và đầu tư tài chính.

Cụ thể, hồi cuối năm 2021, Hanoitourist có 1.048 tỷ đồng đầu tư tài chính ngắn hạn. Tất cả số tiền này đều là tiền gửi ngân hàng. Phần lớn tài sản này được gửi tại một số ngân hàng nhỏ, thậm chí ngân hàng bị kiểm soát đặc biệt (DongA Bank).

Cụ thể, có 3 ngân hàng mà Hanoitourist gửi số tiền trăm tỷ đồng là Ngân hàng TMCP Đông Nam Á – DongA Bank (gần 510 tỷ đồng), Ngân hàng TMCP Tiên Phong – TPBank Chi nhánh Thăng Long (350 tỷ đồng) và Ngân hàng TMCP Quốc Dân – NCB Chi nhánh Hà Nội (101 tỷ đồng).

Ngoài ra, Hanoitourist còn có gần 220 tỷ đồng các khoản tương đương tiền. Đây là khoản tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn nhỏ hơn hoặc bằng 3 tháng tại các ngân hàng thương mại cổ phần.

Ngoài ra, Hanoitourist còn ghi nhận 1.617 tỷ đồng đầu tư tài chính dài hạn. Trong đó, 1.357 tỷ đồng đầu tư vào công ty liên kết, liên doanh, 258 tỷ đồng đầu tư vào công ty con.

Như vậy, tổng số tiền Hanoitourist mang đi gửi tiết kiệm và đầu tư tài chính đạt 2.885 tỷ đồng, bằng 101% vốn chủ sở hữu công ty. Nghĩa là công ty mang số tiền nhiều hơn vốn đi đầu tư và gửi tiết kiệm.

Lãi tiền gửi và cổ tức cao hơn lợi nhuận chính

Vì mang nhiều hơn vốn đi đầu tư tài chính và gửi tiết kiệm nên lợi nhuận mà công ty kiếm được thấp hơn lãi tiền gửi và cổ tức.

Cụ thể, năm 2021, Hanoitourist ghi nhận doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ giảm nhẹ, giảm 45 tỷ đồng, tương đương 26% so với năm 2020. Đây là điều dễ hiểu vì 2021 là năm Việt Nam chịu ảnh hưởng nặng nề của đại dịch Covid-19.

Năm 2021, Việt Nam thực hiện nhiều đợt giãn cách xã hội trong nhiều tháng liền nhưng chi phí tại Hanoitourist chỉ giảm rất nhẹ. Chi phí quản lý doanh nghiệp giảm từ 95,8 tỷ đồng xuống 84,4 tỷ đồng; chi phí bán hàng giảm từ 44,2 tỷ đồng xuống 41,1 tỷ đồng

Kết quả là lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp của Hanoitourist đi lùi, giảm 60 tỷ đồng, tương đương 33,9% so với năm 2020.

Đà đi lùi này là điều rất bình thường trong bối cảnh dịch bệnh hoành hành. Tuy nhiên, điểm đáng lưu ý tại Hanoitourist chính là doanh thu hoạt động tài chính thường cao hơn hẳn so với tổng doanh thu (doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ).

Năm 2021, doanh thu hoạt động tài chính tại Hanoitourist dù giảm sâu nhưng vẫn đạt 166 tỷ đồng, cao hơn con số 128 tỷ đồng tổng doanh thu của công ty. “Cặp đôi” này trong năm 2020 thậm chí còn chênh lệch hơn khi đạt 260 tỷ đồng và 173 tỷ đồng.

Trong 166 tỷ đồng doanh thu hoạt động tài chính, có đến 97,2 tỷ đồng là cổ tức, lợi nhuận được chia và 68,3 tỷ đồng lãi tiền gửi ngân hàng. Trong đó, đáng chú ý nhất là cổ tức, lợi nhuận được chia giảm rất sâu so với con số 176 tỷ đồng của năm 2020.

Đây cũng là điều dễ hiểu vì trong năm 2020, do dịch bệnh, ngành du lịch, lưu trú bị ảnh hưởng trầm trọng nhất. Hàng loạt khách sạn 5 sao mà Hanoitourist có vốn phải “cửa đóng then cài” như Sofitel Legend Metropole Hanoi, InterContinental Hanoi Westlake, Pullman Hanoi, Hilton Hanoi Opera và Hotel De L'Opera.