Thị trường tiền mã hóa đang trải qua một giai đoạn khó khăn khi Bitcoin không thể vượt qua vùng kháng cự 82.600 USD và liên tiếp giảm giá trong những phiên đầu tuần. Đồng tiền số có vốn hóa lớn nhất thế giới hiện giao dịch dưới ngưỡng 80.000 USD, đánh dấu 3 phiên giảm liên tiếp và tạo áp lực đáng kể lên tâm lý nhà đầu tư.
Diễn biến này xuất hiện trong bối cảnh khẩu vị rủi ro trên thị trường suy yếu rõ rệt, đặc biệt sau làn sóng thanh lý mạnh các vị thế mua sử dụng đòn bẩy cao trên thị trường phái sinh. Sự điều chỉnh giá nhanh và mạnh đã khiến nhiều nhà đầu tư buộc phải đóng vị thế, qua đó làm gia tăng tâm lý phòng thủ trên toàn thị trường tiền số.
Trong 24 giờ gần nhất, giá Bitcoin giảm gần 2%, chính thức xuyên thủng mốc tâm lý 80.000 USD. Theo dữ liệu từ CoinGlass, tổng giá trị các lệnh bị thanh lý trong cùng khoảng thời gian lên tới khoảng 370 triệu USD, trong đó riêng các vị thế mua chiếm tới 311 triệu USD.
Đáng chú ý, lệnh thanh lý lớn nhất diễn ra trên cặp giao dịch ETH USDT tại sàn Binance với giá trị khoảng 11,75 triệu USD, cho thấy mức độ biến động không chỉ giới hạn ở Bitcoin mà còn lan sang các đồng tiền số lớn khác.
Áp lực giảm giá đã nhanh chóng tác động đến tâm lý chung của thị trường. Chỉ số Tham lam và Sợ hãi tiền mã hóa do CoinMarketCap công bố hiện ở mức 47, giảm từ 52 vào đầu tuần. Diễn biến này cho thấy tâm lý nhà đầu tư đang dần nghiêng về trạng thái bi quan hơn, dù chưa rơi vào vùng sợ hãi cực độ.
Tuy vậy, một bộ phận chuyên gia vẫn nhìn nhận đợt điều chỉnh hiện tại theo hướng tích cực hơn trong trung và dài hạn. Trong trao đổi với Invezz, ông Sergei Gorev, Trưởng bộ phận quản trị rủi ro của YouHodler, cho rằng dòng tiền vào các quỹ đầu tư tiền mã hóa vẫn tiếp tục duy trì, với mức độ tập trung cao. Phần lớn thanh khoản vẫn đang đổ vào Bitcoin, cho thấy đồng tiền số này vẫn giữ vai trò trung tâm trong danh mục của các nhà đầu tư tổ chức.
Theo ông Gorev, Bitcoin đang nỗ lực hình thành một chu kỳ tăng trưởng mới, nhưng triển vọng này phụ thuộc lớn vào diễn biến của thị trường tài chính truyền thống, đặc biệt là chỉ số S P 500 của Mỹ.
Hiện chỉ khoảng 55% số cổ phiếu trong chỉ số này đang giao dịch trên đường trung bình động 200 ngày, trong khi bản thân S P 500 đã tiến sát các mức cao lịch sử. Bitcoin vì thế vẫn vận động giống một tài sản rủi ro cao. Nếu đà tăng của thị trường chứng khoán Mỹ suy yếu, giá Bitcoin nhiều khả năng sẽ chịu tác động tiêu cực và giảm theo cùng xu hướng.
Xét trên góc độ kỹ thuật, biểu đồ 4 giờ của cặp BTC USD tiếp tục cho thấy tín hiệu kém tích cực khi giá một lần nữa rơi xuống dưới 80.000 USD. Dù vậy, cấu trúc xu hướng lớn hơn vẫn được đánh giá là tương đối xây dựng khi Bitcoin vẫn duy trì trên các đường trung bình động hàm mũ 50 ngày và 100 ngày, hiện nằm quanh vùng 76.474 USD và 76.778 USD.
Chỉ báo MACD đã cắt xuống dưới đường tín hiệu từ đầu tuần, phản ánh động lượng ngắn hạn đang nghiêng về phía giảm. Đồng thời, chỉ số RSI dao động quanh mức 45, cho thấy lực mua đang suy yếu và chưa đủ sức giành lại quyền kiểm soát thị trường.
Trong kịch bản tiêu cực, nếu áp lực bán tiếp tục gia tăng, vùng hỗ trợ gần nhất của Bitcoin được xác định quanh đường EMA 100 ngày tại 76.778 USD, tiếp theo là đường EMA 50 ngày ở 76.474 USD. Việc giá đóng cửa ngày dưới các mốc này có thể mở ra nguy cơ lùi sâu hơn về vùng hỗ trợ mạnh quanh 70.051 USD.
Ở chiều ngược lại, nếu phe mua lấy lại ưu thế, ngưỡng cản đầu tiên mà Bitcoin cần vượt qua nằm gần đường EMA 200 ngày quanh 81.842 USD. Một phiên đóng cửa ngày trên mức này sẽ giúp khôi phục niềm tin thị trường và mở ra khả năng hướng tới các đỉnh cao mới trong thời gian tới.
