Huy động vốn để mua cổ phần doanh nghiệp cấp nước và giảm nợ vay
Theo phương án được công bố, doanh nghiệp sẽ phát hành hơn 31,4 triệu cổ phiếu phổ thông cho cổ đông hiện hữu với tỷ lệ thực hiện quyền 7:1 và giá chào bán 37.000 đồng/cổ phiếu. Với lượng cổ phiếu dự kiến phát hành, BWE có thể thu về hơn 1.162 tỷ đồng. Ngày giao dịch không hưởng quyền là 23/7/2026, ngày đăng ký cuối cùng chốt danh sách cổ đông thực hiện quyền mua là 24/7/2026.
Nguồn vốn huy động sẽ được phân bổ cho nhiều mục đích. Trong đó, hơn 164 tỷ đồng dùng để mua cổ phần CTCP Cấp nước Ninh Thuận (NNT); 225 tỷ đồng đầu tư Nhà máy điện rác Biwase công suất 24 MW, giai đoạn 1 công suất 12 MW; phần còn lại hơn 773 tỷ đồng được sử dụng để thanh toán các khoản vay ngân hàng và tổ chức tín dụng đến hạn.
Đối với lượng cổ phiếu lẻ phát sinh và cổ phiếu chưa được cổ đông hiện hữu đăng ký mua hết, Đại hội đồng cổ đông ủy quyền cho HĐQT tiếp tục chào bán cho nhà đầu tư khác với mức giá không đổi là 37.000 đồng/cổ phiếu. Số cổ phiếu phân phối lại sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong vòng một năm kể từ ngày kết thúc đợt chào bán.
Thời gian chuyển nhượng quyền mua dự kiến từ ngày 6/8 đến ngày 28/8/2026. Quyền mua được phép chia nhỏ nhưng chỉ được chuyển nhượng một lần. Thời gian đăng ký mua và nộp tiền kéo dài từ ngày 6/8 đến ngày 7/9/2026.
Song song với kế hoạch tăng vốn, BWE cũng dự kiến nhận chuyển nhượng 11,8 triệu cổ phiếu CTCP Cấp thoát nước Phú Yên (mã chứng khoán: PWS) từ một tổ chức và ba cá nhân theo phương thức thỏa thuận. Trong đó, CTCP Đầu tư và Xây dựng Biwelco sẽ chuyển nhượng 7,3 triệu cổ phiếu, qua đó giảm tỷ lệ sở hữu từ 24% xuống còn 5%. Sau giao dịch, tổng tỷ lệ sở hữu của BWE cùng tổ chức liên quan tại PWS dự kiến nâng lên 35,69%.
Ngoài ra, doanh nghiệp còn lên kế hoạch chuyển giao một phần tài sản, nghĩa vụ và toàn bộ lao động từ các chi nhánh hiện hữu để thành lập 4 công ty TNHH MTV do BWE sở hữu 100% vốn. Việc tái cấu trúc này được thực hiện nhằm tối ưu bộ máy quản trị và chuẩn bị cho các kế hoạch M&A trong thời gian tới, đồng thời vẫn giữ nguyên vốn điều lệ công ty mẹ ở mức hơn 2.199 tỷ đồng.
Lợi nhuận quý I tăng 45%, dòng tiền kinh doanh dương hơn 511 tỷ đồng
Theo báo cáo tài chính hợp nhất quý I/2026, Biwase ghi nhận doanh thu thuần đạt hơn 1.034 tỷ đồng, tăng 12% so với cùng kỳ năm trước. Lợi nhuận gộp đạt gần 484 tỷ đồng, tăng hơn 52 tỷ đồng so với quý I/2025.
Sau khi trừ các chi phí, lợi nhuận sau thuế hợp nhất đạt gần 212 tỷ đồng, tăng 30% so với mức hơn 162 tỷ đồng cùng kỳ. Riêng lợi nhuận sau thuế thuộc về cổ đông công ty mẹ đạt hơn 213 tỷ đồng, tăng gần 45% so với cùng kỳ năm trước.
Với kế hoạch lợi nhuận sau thuế hợp nhất năm 2026 là 770 tỷ đồng, doanh nghiệp đã hoàn thành khoảng 27,5% mục tiêu sau ba tháng đầu năm.
Tại ngày 31/3/2026, tổng tài sản của BWE đạt hơn 15.057 tỷ đồng. Tiền và các khoản tương đương tiền còn hơn 646 tỷ đồng, giảm hơn 416 tỷ đồng so với đầu năm. Hàng tồn kho ở mức 870 tỷ đồng.
Về cơ cấu nguồn vốn, tổng nợ phải trả đạt gần 8.573 tỷ đồng. Trong đó, vay và nợ thuê tài chính ngắn hạn là hơn 1.686 tỷ đồng, còn vay và nợ thuê tài chính dài hạn lên tới hơn 5.051 tỷ đồng. Tổng dư nợ vay tài chính của doanh nghiệp ở thời điểm cuối quý I đạt khoảng 6.737 tỷ đồng.
Điểm tích cực là dòng tiền kinh doanh tiếp tục duy trì trạng thái dương. Trong quý I/2026, lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh đạt hơn 511 tỷ đồng, tăng mạnh so với mức gần 360 tỷ đồng cùng kỳ năm trước. Tuy nhiên, doanh nghiệp chi mạnh cho đầu tư khiến dòng tiền đầu tư âm hơn 595 tỷ đồng, trong khi dòng tiền tài chính âm hơn 332 tỷ đồng do chi trả nợ gốc vay lớn hơn lượng vốn vay mới nhận được.
